Steuern auf Verhandlungsbasis

Abstract

Die Verhandlungsmacht von multinationalen Unternehmen gegenüber Steuerbehörden ist grösser als die von Firmen, welche nur lokal in einem Land operieren. Dies hat zwei Gründe. Erstens sind multinationale Unternehmen im Durchschnitt grösser und profitabler als lokale Unternehmen und generieren daher absolut mehr Steuereinnahmen für die lokalen Steuerbehörden. Sollten also Unternehmen aufgrund einer zu hohen Steuerlast mit der Abwanderung drohen, ist der potenzielle Verlust der Steuerbehörden ungleich höher, was zu grösseren Zugeständnissen der Behörde zu führen scheint. Zweitens sind multinationale Unternehmen mobiler im Sinne geringerer Reallokationskosten relativ zu lokal operierenden Firmen. Da multinationale Firmen bereits einen Teil ihrer Produktion im Ausland haben, ist es für sie einfacher, ihre komplette Produktion auszulagern. Dies macht die Drohung der Abwanderung noch glaubhafter und erhöht ebenfalls die Verhandlungsmacht von multinationalen Unternehmen gegenüber den Steuerbehörden. Egger, Strecker und Zoller-Rydzek (2018) zeigen, dass diese beiden Faktoren zu einer signifikant niedrigeren Steuerbelastung von multinationalen relativ zu rein nationalen Unternehmen führen. Sie nutzen französische Unternehmensdaten und finden, dass multinationale Unternehmen im Durchschnitt eine mehr als 6 Prozentpunkte niedrigere effektive Gewinnsteuerlast haben als vergleichbare nationale Unternehmen. Ungefähr die Hälfte dieses Effektes lässt sich mit der höheren Mobilität erklären, die andere Hälfte geht auf die unterschiedliche Unternehmensgrösse zurück.

The bargaining power of multinational enterprises in negotiations with tax authorities is greater than that of firms that only operate domestically. This has two reasons. First, multinational enterprises are on average larger and more profitable than domestic-only enterprises, generating more tax revenues for local tax authorities. Thus, if companies threaten to relocate abroad due to excessive tax burdens, the potential revenue loss to the tax authorities will be much higher, motivating greater concessions from the tax authorities. Second, multinationals are more credibly mobile, having much lower reallocation costs relative to domestic-only firms. Since multinational enterprises are already operating abroad, it is easier to outsource their remaining operations entirely. This makes the threat of emigration more credible and further increases the bargaining power of multinational enterprises. Egger, Strecker and Zoller-Rydzek (2018) show that these two factors lead to significantly lower effective tax rates on multinational companies. Using French company data, they find that the average multinational enterprise has an effective tax rate that is more than 6 percentage points lower that of comparable domestic-only firms. About half of this effect can be attributed to their higher mobility while the other half is due to the larger size of these companies.